退休理財術－強化退休理財 聚焦目標日期基金

工商時報【文╱陳欣文】 退休議題關注度升溫，在社會保險與退休金給付對退休生活保障有限下，退休準備要靠個人理財達成已是共識，但面對市況震盪加劇，盲目投資只是將資產暴露於高度波動風險。投信法人建議投資人可以透過目標日期、目標到期等基金強化退休理財效益。 富蘭克林華美投信指出，退休準備動輒需時數十年，正確概念與時間的加乘可望帶來成功，考量個人抉擇投資進出場能力有限，建議透過共同基金助一臂之力，其中具備資產動態調整、低費用成本特色的目標日期基金，相對適合退休準備等財務目標規劃，是較佳選擇之一。富蘭克林華美目標2037組合基金經理人邱良弼表示，一般退休投資期間約在10至30年不等，基於時間具有加乘效果，只要建立正確的投資概念，要成功準備退休並非難事。過去退休理財面臨資產過度保守、投資選項太多，以及個人缺乏調整資產配置意願等三大考驗，十分不利於應對通膨與市場波動風險，因此機構法人推出能動態調整投資目標並嚴格控管風險的目標日期基金，問世後逐漸獲退休市場青睞，至2018年第3季，美國目標日期基金規模已連續9季雙位數年增率成長，顯示投資策略廣為退休資產認同。 至於近年熱門的目標到期基金，也是強化退休理財規劃的好幫手。瀚亞投資指出，目標到期基金投資的雖然是債券，但跟一般債券基金非常不同。目標到期基金是經理人在買入債券後「持有至到期」，所以只要買入的債券在到期之前沒有違約，中間無論價格如何波動，時間到了，它不但會還給投資人原本投入的本金，同時還會附上每年的固定孳息。在投資標的不違約的情況下，目標到期基金可說是兼具保本與收益的商品。