目標風險基金 退休理財首選

工商時報【呂清郎╱台北報導】 國發會統計顯示，台灣將進入超高齡社會，退休理財更是全民熱議話題，但市場資金輪動快速，一如果價格劇烈震盪，可能侵蝕退休基金，風險控管相對重要，投信建議，布局目標風險策略組合基金或特別股基金，均可達到抗波動效益，打造安心無憂的退休生活。 群益全民退休組合傘型基金經理人林宗慧表示，退休理財為長期投資計劃，在二、三十年的過程中，總會面臨系統性事件、景氣循環的考驗，目標風險組合基金的優點在於，目標風險設計，限定風險水準前提下進行投資組合配置，當市場整體波動風險隨多空環境而起落，基金配置因應做調整，尤其組合基金透過專業團隊篩選合適基金，風險分散有再升級的效果。 富蘭克林華美投信指出，退休資產投入兼顧成長性且重視風險控管的目標日期基金，可主動避開評價高估與波動度較高的市場，專注於布局低波動，具有長期增值潛力標的，同時愈早開始，愈能善用時間複利，有助在到達退休年齡前，自行補足退休金缺口，實現理想退休目標。 宏利特別股息收益基金經理人吳昱聰建議，面對目前低利環境，提供優質且具競爭力收益率的特別股，尤其與貿易戰關聯性低，為更有利於尋求收益資金的工具。且產業展望相對較佳的特別股，包括金融、電信、能源與公用事業等，往往是防禦資金的最愛，下半年市場整理期或修正幅度加大，特別股更是抵禦波動利器，長期投資回報率高。 統計過去十年來採積極、穩健、保守的目標風險配置年化波動率表現，林宗慧強調，積極型配置9.1％，明顯低於全球股市的12％，穩健型配置為6％，低於一般股債各半配置，保守型配置年化波動度2.5％，明顯低於全球公債的5.6％，顯示目標風險組合基金為退休理財長期投資核心配備最合適的選擇。